Đây là điều đang khiến cả Warren Buffett và George Soros phải lo lắng

Hãy nghe 7 tỷ phú cũng là 7 nhà đầu tư nổi tiếng nhận xét về thị trường chứng khoán trong giai đoạn hiện nay. Điểm chung là tất cả đều đang lo lắng chỉ trong vài tháng nữa TTCK Mỹ sẽ bước vào 1 đợt điều chỉnh lớn. 

Kể từ đầu năm đến nay, có 1 điều kỳ lạ đã xảy ra lần đầu tiên kể từ 2007, hơn một nửa các quỹ đầu tư chủ động đã đánh bại các chỉ số của TTCK. Sau cùng thì tài năng của những nhà đầu tư nổi trội với biệt tài chọn lựa ra những cổ phiếu xuất sắc và chọn đúng thời điểm thay vì đầu tư thụ động vẫn là thứ khiến nhiều người ngưỡng mộ và thèm muốn.

Do đó, khi mà những nhà đầu tư tỷ phú trong nhóm này tỏ ra khá lo ngại về sức khỏe của thị trường, đây cũng là 1 điều đáng để lưu tâm.

Jeff Gundlach, đồng sáng lập kiêm CEO của DoubleLine Capital

Tỷ phú này cho rằng những tài sản rủi ro như trái phiếu rác hoặc trái phiếu trên thị trường mới nổi đều đang ở mức định giá quá cao so với giá trị thực. Tại các quỹ của DoubleLine đã thực hiện chiến lược giảm vị thế ở những tài sản này, chuyển hướng sang những tài sản có chất lượng cao hơn và ít nhạy cảm hơn với chuyện lãi suất tăng.

Gundlach nói ông không thể dự báo sự kiện hay diễn biến nào có thể khiến tâm lý của nhà đầu tư thay đổi. Tuy nhiên ông cho rằng thận trọng sẽ tốt hơn là cứ giữ những tài sản rủi ro để rồi lúc thị trường đảo chiều thì đã quá muộn.

“Chờ đến khi chất xúc tác xuất hiện thì sẽ chỉ bán được với giá thấp”, ông nói.

Warren Buffett “không có nơi nào để đi”

Khi bạn nghĩ về những doanh nghiệp có quỹ tiền mặt dồi dào, Apple thường là cái tên xuất hiện đầu tiên chứ không phải là Berkshire Hathaway – tập đoàn nổi tiếng với những vụ thâu tóm đình đám. Thật không may là những thương vụ như vậy hiện không có nhiều, khiến lượng tiền mặt dư thừa của Berkshire đã tăng từ mức dưới 40 tỷ USD trong nửa cuối năm 2013 lên gần 100 tỷ USD tính đến cuối tháng 6 vừa qua.

“Nhà tiên tri xứ Omaha” luôn giữ triết lý mua 1 công ty tuyệt vời ở mức giá dù cao nhưng hợp lý còn hơn là mua 1 công ty bình bình nhưng ở mức giá “tuyệt vời”. Xét theo triết lý này thì rõ ràng lượng tiền mặt khổng lồ của Berkshire cho thấy Buffett không nhìn thấy nhiều cơ hội ở thời điểm hiện tại.

George Soros đặt cược lớn vào “thị trường con gấu”

Gần đây, thiên tài bán khống George Soros đã bán cổ phiếu và mua vàng với dự báo thị trường sẽ giảm điểm mạnh. Phải thừa nhận rằng ông trùm này đã thiệt hại không nhỏ khi cảnh báo thị trường sẽ lao dốc sau khi Donald Trump đắc cử Tổng thống Mỹ. Tuy nhiên, thành tích của Soros cho thấy lắng nghe lời cảnh báo của ông là điều nên làm, đặc biệt khi mà nhiều nhà đầu tư nổi tiếng khác cũng có chung quan điểm.

Carl Icahn cũng cảnh báo giá cổ phiếu quá cao

Trong mấy năm gần đây, ông trùm quỹ đầu cơ nổi tiếng Carl Icahn thường xuyên đưa ra những nhận định lạc quan về thị trường, trong đó có vụ thắng lớn khi đặt cược vào Herbalife dù cổ phiếu này bị Bill Ackman tấn công và phải chịu rất nhiều áp lực.

Tuy nhiên, lần này ông cho rằng không có nhiều cơ hội trên thị trường bởi giá cổ phiếu đã tăng quá mạnh.

Howard Marks cảnh báo về “thị trường tăng giá đi quá giới hạn”

Trong báo cáo gửi nhà đầu tư cuối tháng 7, ông chủ của Oaktree Capital đã cảnh báo nhà đầu tư về khả năng thị trường điều chỉnh mạnh. Báo cáo chứa nhiều thông tin về quá trình hình thành bong bóng, chu kỳ trên thị trường và tầm quan trọng của việc cẩn trọng. Tuy nhiên, tóm gọn lại thì Marks cảnh báo những nhà đầu tư “manh động” đang “tham gia vào những cú đặt cược đầy may rủi, tài trợ cho những thương vụ rủi ro và khiến thị trường rất mong manh”. Tất cả đều là những dấu hiệu báo hiệu những đợt xuống giá mạnh trong quá khứ.

David Tepper bật “chế độ bảo vệ”

Ông trùm quỹ đầu cơ đứng sau Appaloosa Management không nghiêng hẳn về bên bán, nhưng giọng điệu của ông đã ít lạc quan hơn nhiều so với cách đây chỉ vài tháng. Thậm chí Tepper khuyên những nhà đầu tư “nhát gan” nên giữ nhiều tiền mặt nếu như họ không thích mức giá quá cao trên phố Wall ở thời điểm hiện tại.

Ông đặc biệt lo lắng về sự can thiệp của các NHTW vào nền kinh tế trong mấy năm gần đây, khiến thị trường trái phiếu trở nên méo mó đồng thời khiến giá cổ phiếu tăng trưởng không bền vững.

Paul Singer cảnh báo về 1 cuộc khủng hoảng ETF

Bản thân tỷ phú Paul Singer của quỹ đầu cơ Elliott Management vẫn có hiềm khích với các quỹ ETF nói riêng và loại hình quỹ đầu tư bị động nói chung. Tuy nhiên, lời cảnh báo mới được Singer đưa ra trên CNBC rằng các quỹ bị động sẽ tạo ra xu hướng linh hoạt, dẫn đến hiện tượng bán tháo trên quy mô lớn là khá hợp lý.

“Có nghĩa là đến 1 điểm nào đó sẽ không có ai đứng ra ổn định thị trường, công việc thường là của các quỹ chủ động”. Nói cách khác, nếu như tâm lý của tất cả thị trường diễn biến theo hướng tiêu cực, hậu quả sẽ rất trầm trọng vì chẳng có ai đi tìm những món hời và cũng không có những lý lẽ của phân tích cơ bản để giúp giảm bớt thiệt hại.

>> Băn khoăn trong việc chọn cổ phiếu tiềm năng để xuống tiền, hãy nhìn vào 3 ví dụ này để học theo cách chọn của Warren Buffett

Theo Trí thức trẻ/Market Watch

7 quỹ đầu cơ ăn nên làm ra nhất thế giới

Trong số 7 quỹ đầu cơ kiếm tiền tốt nhất thế giới, chỉ có công ty của “trùm” đầu cơ George Soros là thua lỗ trong năm 2016...

Theo trang Business Insider, hàng năm công ty LCH Investments có trụ sở ở London, Anh đều công bố danh sách 20 quỹ đầu cơ tốt nhất thế giới. Xếp hạng này dựa trên lợi nhuận ròng mà quỹ đạt được kể từ khi thành lập.

7 quỹ dẫn đầu trong danh sách của năm 2016 vừa được LCH công bố có tổng tài sản hơn 275 tỷ USD và đã đạt tổng lợi nhuận hơn 200 tỷ USD kể từ khi thành lập.

Trong năm 2016, chỉ riêng 7 quỹ này đạt tổng lợi nhuận 10,6 tỷ USD. Trong đó, duy nhất quỹ của George Soros là thua lỗ.

7. Quỹ Och Ziff

Nhà điều hành: Daniel Och (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 1,1 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1994): 23,1 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 33,5 tỷ USD

6. Appaloosa

Nhà điều hành: David Tepper (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 0,7 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1993): 23,5 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 15,8 tỷ USD

5. Citadel

Nhà điều hành: Ken Griffin (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 1 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1990): 25,2 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 24,1 tỷ USD

4. The Baupost Group

Nhà điều hành: Seth Klarman (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 2,7 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1983): 25,3 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 31 tỷ USD

3. D.E. Shaw

Nhà điều hành: David Shaw (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 1,2 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1988): 25,3 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 27 tỷ USD

2. Soros Fund Management

Nhà điều hành: George Soros (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: Lỗ 1 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1973): 41,8 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 28 tỷ USD

1. Bridgewater

Nhà điều hành: Ray Dalio (ảnh)
Lãi ròng trong năm 2016: 4,9 tỷ USD
Lãi ròng kể từ khi thành lập (năm 1975): 49,4 tỷ USD
Tổng tài sản quản lý: 117,8 tỷ USD

>> 7 nhà quản lý quỹ phòng hộ thành công nhất thế giới

Vneconomy

7 nhà quản lý quỹ phòng hộ thành công nhất thế giới

2015 là một năm tồi tệ với các nhà quản lý quỹ khi họ chỉ kiếm được tổng cộng 5,1 tỷ USD và 2 trong số 7 nhà đầu tư đứng đầu đã thua lỗ trong năm 2015.

Quỹ LCH Investments có trụ sở ở London, một công ty con của Edmond de Rothschild Capital Holdings Limited. gần đây đã công bố danh sách 20 “nhà quản lý quỹ đầu cơ thành công nhất” trong năm 2015. Danh sách liệt kê lợi nhuận ròng của các quỹ phòng hộ do họ quản lý kể từ khi thành lập.
Những người khổng lồ này đã kiếm về cho các nhà đầu tư của quỹ mình tổng cộng 199,5 tỷ USD kể từ khi quỹ bắt đầu hoạt động. Năm ngoái, họ đã kiếm được tổng cộng 5,1 tỷ USD. 2 trong số 7 nhà đầu tư đứng đầu đã thua lỗ trong năm 2015.

Dưới đây là 7 nhà quản lý quỹ phòng hộ thành công nhất trong năm 2015.

7. John Paulson (Quỹ Paulson & Co.)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: -2,1 tỷ USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 21,4 tỷ USD (1994)
Số tài sản do Paulson quản lý: 15,6 tỷ USD
Tài sản ròng của Paulson: 11,4 tỷ USD

John Paulson đã tụt từ vị trí số 3 của năm ngoái xuống số 7 trong năm 2015. Ông trở nên nổi tiếng sau khi đặt cược vào cuộc khủng hoảng cho vay mua nhà dưới chuẩn năm 2007. Phi vụ này giúp ông và các nhà đầu tư của mình kiếm được hàng tỷ USD. Kể từ đó, lợi nhuận của ông trở nên trồi sụt, và tài sản của quỹ Paulson & Co. Đã rơi từ mức đỉnh 38 tỷ USD vào năm 2011 xuống 15,6 tỷ USD. Chỉ trong tháng trước, Paulson đã thế chấp tài sản cá nhân của mình để có được tín dụng cho quỹ từ ngân hàng HSBC ở Mỹ.

6. Stephen Mandel (Quỹ Lone Pine Capital)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: 1,2 tỷ USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 22,4 tỷ USD (1996)
Số tài sản do Mandel quản lý: 29,5 tỷ USD
Tài sản ròng của Mandel: 2,4 tỷ USD

Lone Pine Capital được quản lý bởi tỷ phú Steve Mandel, người đã từng làm cho quỹ phòng hộ huyền thoại Tiger Management thủa mới bắt đầu sự nghiệp. Quỹ của ông hiện nay thuộc nhóm quỹ do các nhà đầu tư cũ của Tiger Management khởi xướng, được biết với cái tên “Những đứa con của hổ”

Trong một bức thư gửi các nhà đầu tư, Mandel cho biết ông đang đầu tư vào các công ty thống trị lĩnh vực Internet trong năm 2016.

Cascade, quỹ đầu tư giá lên duy nhất của Lone Pine đã tăng 1,4% giá trị trong quý bốn năm 2015 và kết thúc năm giảm 1,2%. Trong khi đó, quỹ Cyprus của Lone Pine đã tăng 4,6% giá trị trong quý bốn và kết thúc năm tăng 8,7%. Quỹ Kauri của Lone Pine đă tăng 4,4% giá trị trong quý bốn và kết thúc năm tăng 8,9%.

Tính từ cuối năm 2014, 10 cổ phiếu giá lên lớn nhất của quỹ Cascade là Microsoft, Amazon, Tencent Holding, Facebook, Visa, Dollar Tree Stores, Williams Companies, FleetCor Technologies, JD.com, và Charter Communications. Quỹ này đã bán bớt cổ phần trong công ty dược phẩm đang gặp khó khăn của Canada, Valeant Pharmaceuticals.

5. Andreas Halvorsen (Quỹ Viking)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: 1,7 tỷ USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 22,5 tỷ USD (1999)
Số tài sản do Halvorsen quản lý: 30,2 tỷ USD
Tài sản ròng Halvorsen: 2,8 tỷ USD

Giống như Lone Pine, quỹ Viking cũng là một quỹ phòng hộ thuộc nhóm “Những đứa con của hổ”. Theo báo cáo trong quý bốn, quỹ đã có một năm 2015 thành công khi tăng 8,3% giá trị. Quỹ phòng hộ này mua vào nhiều cổ phiếu của Valeant Pharmaceuticals trong quý bốn, ngay cả sau khi cổ phiếu trên kéo thành tích của quỹ đi xuống và là khoản đầu tư “kém cỏi nhất” của Halvorsen.

4. Seth Klarman (Quỹ The Baupost Group)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: -800 triệu USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 22,6 tỷ USD (1983)
Số tài sản do Klarman quản lý: 27 tỷ USD
Tài sản ròng của Klarman: 1,38 tỷ USD

2015 là năm thua lỗ thứ ba liên tiếp của The Baupost Group trong lịch sử 33 năm của quỹ. Klarman đã gọi năm ngoái là năm “tránh những tảng đá rơi xuống liên tục”

Theo thông tin Business Insider có được, danh mục đầu tư công của quỹ đã giảm 6,7% giá trị trong năm 2015 trong khi các khoản đầu tư tư nhân tăng 12,4% giá trị. Lợi nhuận đầu tư công của quỹ sụt giảm chủ yếu là do cổ phiếu của Cheniere Energy, Micron Technology, Keryx Biopharmaceuticals, và Antero Resources giảm.

3. David Tepper (Quỹ Appaloosa)
Lợi nhuận ròng trong năm 2015: 1 tỷ USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 22,8 tỷ USD (1993)
Số tài sản do Tepper quản lý: 17,9 tỷ USD
Tài sản ròng của Tepper: 11,6 tỷ USD

Gần đây Tepper đang chuẩn bị thâu tóm công ty năng lượng mặt trời đang gặp khó khăn SunEdison, công ty mẹ của TerraForm Power, công ty mà Tepper có sở hữu cổ phần.

2. George Soros (Quỹ Quantum Endowment Fund)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: 900 triệu USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 42,8 tỷ USD (1973)
Số tài sản do Soros quản lý: 29 tỷ USD (nhánh family office)
Tài sản ròng của Soros: 24,5 tỷ USD

Quantum Endowment Fund, một quỹ phòng hộ dạng family office đã rơi từ vị trí số 1 trong danh sách năm ngoái xuống số 2 trong năm nay. Trong vài năm gần đây, Quantum được quản lý bởi môn đệ của Soros – Scott Bessent và đã kiếm được 900 triệu USD lợi nhuận ròng trong năm 2015.

Bessent đã thành lập quỹ phòng hộ của riêng mình Key Square Group trong tháng này và sẽ quản lý số tài sản gần 4,5 tỷ USD. Đây là một trong những quỹ có số tài sản lớn nhất khi mới thành lập.

Soros đã ngừng điều hành hoạt động thường ngày của quỹ Quantum và hiện nay đang tập trung vào các quỹ từ thiện của ông. Tại Diễn đàn Kinh tế Thế giới ở Davos (Thụy Sĩ) trong tháng này, ông tỏ ra bi quan về thị trường và nói rằng cuộc khủng hoảng tiếp theo sẽ bắt nguồn từ Trung Quốc và các lực lượng giảm phát đang lan ra khắp thế giới.

1. Ray Dalio (Quỹ Bridgewater Pure Alpha)

Lợi nhuận ròng trong năm 2015: 3,3 tỷ USD
Lợi nhuận ròng kể từ khi thành lập: 45 tỷ USD (1975)
Số tài sản do Dalio quản lý: 82,3 tỷ USD
Tài sản ròng của Dalio: 15,6 tỷ USD

Bridgewater Associates là quỹ phòng hộ lớn nhất thế giới, quản lý số tài sản xấp xỉ 160 tỷ USD. Tại Diễn đàn Kinh tế Thế giới ở Davos trong tháng này, Dalio đã trả lời phỏng vấn của Business Insider rằng ông lo ngại về tăng trưởng kinh tế toàn cầu vì hiện nay không có nước nào đóng vai trò làm “đầu tàu”.

(Theo Trí thức trẻ/Business Insider)

>> Bí quyết khiến 'tiền đẻ ra tiền' của 4 huyền thoại kinh tế

Những nhà đầu cơ vĩ đại trong lịch sử

Hoạt động từ năm 1972, Sở Giao dịch Chứng khoán New York chứng kiến nhiều đổ vỡ, thất bại, nhưng cũng có không ít nhà đầu tư kiếm lợi nhuận kếch xù nhờ tài năng và cả mánh khóe của mình.

Tuy nhiên, dù có suy nghĩ thế nào về công việc của 10 người dưới đây, bạn cũng không thể phủ nhận họ là những nhà đầu cơ lớn nhất mọi thời đại.

10. George Soros, chủ của tập đoàn Soros Quantum Fund

George Sorsos nổi tiếng về nhiều thứ, nhưng người ta nhớ đến ông nhiều nhất là vào năm 1992, khi ông dự đoán đồng bảng Anh sẽ xuống giá. Ngay lập tức, ông bán khống 10 tỷ bảng Anh và thu khoản lời lớn từ vụ đầu cơ này. Từ đó đến nay, ông được biết đến như “người phá hủy ngân hàng Anh”.

George Soros còn nổi tiếng với phi vụ đầu cơ thực hiện vào năm 1988. Ngày ấy, Soros vận hành liên hoàn giữa mua và bán cổ phiếu Societe Generale, một ngân hàng lớn của Pháp, và kiếm được 2,2 triệu USD. Mãi đến năm 2006, một tòa án ở Pháp mới kết tội Soros sử dụng thông tin của người trong cuộc ở vụ đầu cơ này và đòi Soros phải hoàn trả tất cả lợi nhuận. Soros kháng án lên tận Tòa án Nhân quyền của Châu Âu. Một phán xử như vậy vào năm 1988 đủ để hủy hoại toàn bộ sự nghiệp đầu cơ của Soros, nhưng lại chẳng làm được gì nhà đầu cơ này vào thời điểm năm 2006.

George Soros nổi tiếng trong giới đầu cơ là người kiếm được nhiều tiền nhất và nhanh nhất.

9. David Einhorn, Giám đốc Quỹ phòng vệ rủi ro Greenlight Capital, Mỹ

David Einhorn nổi tiếng với nghiệp vụ bán khống, điển hình là 2 vụ bán khống ngân hàng Allied Capital và Lehman Brothers. 

Là người nổi tiếng trong giới đầu tư với những phản biện táo bạo. Einhorn còn đặc biệt được biết đến rộng rãi từ đầu năm 2008, khi ông chạm đến nỗi sợ của giới đầu tư bằng việc chỉ trích và vạch ra tình trạng nguy cấp của tập đoàn tài chính hàng đầu Lehman Brothers chỉ vài tháng trước khi tập đoàn này đệ đơn xin phá sản.

Điều thú vị nữa là ông Einhorn từng bắt đầu công việc kinh doanh tại quỹ đầu cơ Greenlight Capital do ông sáng lập với số tiền khoảng 900.000 USD vay mượn từ gia đình.

8. Paul Tudor Jones, người sáng lập và Chủ tịch của Tudor Investment Corp.

Là một trong những tên tuổi nổi tiếng nhất trong ngành tài chính thế giới, Paul Tudor Jones được biết đến rộng rãi khi đưa ra dự báo về sự sụp đổ trên thị trường chứng khoán Mỹ năm 1987. Ông đang điều hành quỹ Tudor Investment Corp của riêng mình, tuy nhiên cũng tham gia rất nhiều vào các hoạt động từ thiện.

Ông này được biết đến như một con kền kền, chuyên kiếm ăn từ xác chết của các doanh nghiệp hay thậm chí là các nền kinh tế.

7. David Tepper, người sáng lập quỹ Appaloosa Management

Là người sáng lập ra Appaloosa Management, David Tepper nổi tiếng với các hoạt động đầu tư vào trái phiếu và cổ phiếu đang mất giá. Sau khủng hoảng tài chính, cũng giống như John Paulson, Tepper mua cổ phiếu ngân hàng ở mức thấp và sau đó bán ra ở mức cao, và thu về hàng tỷ USD lợi nhuận cho riêng mình.

Tuy nhiên, ông này cũng được biết đến là một nhà hảo tâm “tham lam”. Lý do là bởi sau khi quyên góp 55 triệu đôla cho ngôi trường Carnegie Melon, nơi ông đã từng theo học, David Tepper đã yêu cầu đổi tên ngôi trường này thành trường đại học mang tên ông, trường kinh doanh David A. Tepper.

6. Marty Schwartz

Marty Schwartz bắt đầu khởi nghiệp tại sàn giao dịch American Stock Exchange và sau đó chuyển sang thực hiện các giao dịch tương lai. 

Một trong những vụ đầu tư nổi tiếng nhất của ông được đưa vào 2 cuốn sách: Pitbull do ông tự viết và Market Wizards do Jack Schwager viết. Tại 2 cuốn sách này, ông cũng thẳng thắn đưa ra những kinh nghiệm đầu tư của chính mình.

5. John Arnold, chủ quỹ đầu tư Centaurus Energy

John Arnold làm nên tên tuổi của mình bởi khả năng kinh doanh tài năng tại tập đoàn năng lượng Enron. Năm 2001, ở tuổi 27, chàng trai trẻ đã mang về cho Enron 750 triệu USD lợi nhuận và nhận được khoản tiền thưởng 8 triệu USD – là mức cao nhất trong số những người lĩnh thưởng của Enron trong năm này. Năm 2002, Enron bị phá sản, bằng chính khoản tiền thưởng 8 triệu đôla, anh lập quỹ đầu tư riêng mang tên Centaurus Energy. 

Hiện nay, người ta nhớ đến anh với việc mua danh mục đầu tư khí đốt của quỹ đầu tư Amaranth Advisors sau khi nhà đầu tư Brian Hunter khiến tổ chức này thua lỗ tới 6 triệu USD.

John Arnold được coi là một trong những trùm kinh doanh năng lượng trên phạm vi toàn cầu.

4. Jesse Livermore

Ông được cho là một trong số những nhà đầu cơ vĩ đại nhất trên thế giới. Không một nhà đầu cơ nào được nhiều và cũng mất nhiều như ông.

29 tuổi, giữa lúc giá cổ phiếu tăng cao, Jesses Livermore đồ rằng giá sẽ giảm, theo suy tính bản năng nhiều hơn là phân tích khoa học. Ngày 18/4/1906 xảy ra vụ động đất ở San Francisco - tai họa thiên nhiên lớn nhất ở nước Mỹ cho tới cơn bão Katrina năm 2005. Ba ngày sau, thị trường tài chính ở khu vực bờ biển phía Đông nước Mỹ đổ sụp, nhưng Livermore có thêm được 250.000 USD. Tương tự như vậy, phi vụ ngày 24/7/1907, khi thị trường chứng khoán New York bị khủng hoảng, chỉ trong một ngày Jesses Livermore kiếm được 1 triệu USD, giúp cho ông mới ở độ tuổi 30 đã có tài sản lên tới 3 triệu USD.

Phi vụ lớn nhất của Jesses Livermore là đầu cơ vào “Ngày thứ Năm đen tối” năm 1929 ở Mỹ. Ngay từ trước đó nửa năm, ông đã đầu cơ cổ phiếu theo nguyên tắc giá giảm. Khi kinh tế Mỹ bước vào cuộc Đại suy thoái thì cũng là lúc ông có được hơn 100 triệu USD.

Ông coi thị trường chứng khoán như một cỗ máy, hoạt động theo những khuôn mẫu nhất định. Nhiều người tin quan điểm đầu tư này của ông vẫn còn giữ nguyên giá trị trong bối cảnh thị trường hiện nay.

3. John Paulson

Ông được biết đến là một trong những người hiếm hoi nhận ra cuộc khủng hoảng nhà đất đang đến gần vào năm 2006, Paulson đã kiếm lời đủ trước khi rời khỏi thị trường. Đặt cược cho các tài sản mạo hiểm và các định chế tài chính, Paulson đã kiếm được khoảng 15 tỷ USD cho các nhà đầu tư.

Phi vụ đầu cơ tỷ đôla này của ông bắt đầu vào năm 2006, khi ngân hàng Ameriquest phải trả cho 49 bang ở Mỹ 325 triệu USD để tránh bị lôi ra toà về tội gian dối trong cấp phát tín dụng. Paulson coi đó là sự khẳng định dự báo của mình. Với tất cả tài sản có được và số 150 triệu USD vốn huy động được thêm từ các nhà đầu tư, Paulson lập Paulson Credit Opportunities Fund để đầu cơ vào sự sụp đổ của thị trường bất động sản ở Mỹ. Cho tới giữa tháng 6/2006, Paulson vẫn còn bị mất tiền. Nhưng những gì xảy ra sau đó thì đúng hệt như suy tính của Paulson. Bear Stearns sụp đổ. Khủng hoảng tài chính bung ra và Paulson thu về 3,7 tỷ USD trong năm 2007, vượt xa kỷ lục do George Soros lập với 2,9 tỷ USD thu nhập trong năm hay James Simons trước đó với 2,8 tỷ USD.

Ông đang điều hành một quỹ riêng nhưng kinh doanh không mấy ấn tượng, thế nhưng những phi vụ đầu cơ của ông cũng đủ khiến ông là ngôi sao sáng trong giới đầu cơ.

2. Jim Chanos

Ông nổi tiếng với việc thích xem xét các hồ sơ doanh nghiệp gửi lên Ủy ban chứng khoán Mỹ để tìm ra lỗ hổng của các công ty này. Ông thường thích đẩy cổ phiếu của một số công ty, trong đó bao gồm , Boston Market và MCI Worldcom sụt giá nghiêm trọng. 

Ông nổi tiếng nhất với việc đã bán khống cổ phiếu Enron sau khi ông phát hiện ra vấn đề về các hoạt động kế toán tại công ty này. Sau phi vụ đầu cơ thành công, ông đã trở thành một trong số những người giàu có nhất thế giới.

1. Kyle Bass, chủ quỹ đầu tư Hayman Capital

Năm 2007 và năm 2008, ông Kyle Bass từ một chuyên gia quản lý quỹ vô danh đã trở thành một nhà đầu tư nổi tiếng khi ông cho rằng thị trường nhà đất Mỹ sẽ sụp đổ. Mọi chuyện sau đó đúng như vậy. Việc bán khống chứng khoán đảm bảo bằng thế chấp đã mang lại nguồn lợi nhuận lớn cho quỹ Hayman Capital của ông.

(Vnexpress)

>> 10 nhà đầu tư tài chính xuất sắc mọi thời đại